新華網(wǎng)上海1月5日電（桑彤、王原）網(wǎng)購(gòu)理財(cái)產(chǎn)品正逐漸成為國(guó)人新的投資方式，投資者也從被推銷轉(zhuǎn)為主動(dòng)出擊。團(tuán)購(gòu)“秒殺”保險(xiǎn)，網(wǎng)絡(luò)社區(qū)一對(duì)一借貸，網(wǎng)購(gòu)基金等火爆銷售現(xiàn)象使得傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)紛紛“觸網(wǎng)”。專家表示，網(wǎng)絡(luò)理財(cái)目前的監(jiān)管尚不全面，風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)亦相對(duì)較大，投資者還需擦亮雙眼。

    風(fēng)生水起的網(wǎng)絡(luò)理財(cái)

    2012年12月27日證監(jiān)會(huì)公布了《證券投資基金銷售機(jī)構(gòu)通過(guò)第三方電子商務(wù)平臺(tái)開(kāi)展證券投資基金銷售業(yè)務(wù)指引（試行）（征求意見(jiàn)稿）》，開(kāi)閘第三方電子商務(wù)牌照。這意味著今后基金公司可進(jìn)入淘寶、京東等電子商城“開(kāi)店”賣基金?；饦I(yè)由此進(jìn)入電子商務(wù)時(shí)代。

    事實(shí)上，從2012年12月起，已有多家基金公司相繼與第三方支付平臺(tái)合作。記者了解到，支付寶基金專區(qū)已有20家公司上線，6家準(zhǔn)備上線。所有基金都主打“免費(fèi)開(kāi)通賬戶”“費(fèi)率四折優(yōu)惠”等吸引客戶。

   “在機(jī)構(gòu)網(wǎng)站購(gòu)買基金產(chǎn)品，可以享受手續(xù)費(fèi)四折優(yōu)惠，最低達(dá)到0．6％?！庇浾呓罩码娙A夏基金，其客服人員表示，在銀行柜臺(tái)購(gòu)買同樣的產(chǎn)品需要1．2％至2．1％的費(fèi)率，網(wǎng)絡(luò)購(gòu)買更加方便實(shí)惠。

    繼基金公司試圖通過(guò)網(wǎng)絡(luò)銷售打一場(chǎng)“翻身仗”之后，保險(xiǎn)公司也期待通過(guò)網(wǎng)上團(tuán)購(gòu)開(kāi)辟一片新藍(lán)海?！?萬(wàn)元起購(gòu)，年化收益率8．6％，平安集團(tuán)全額提供擔(dān)保?！逼桨财煜碌木W(wǎng)絡(luò)投融資平臺(tái)陸金所ＣＥＯ計(jì)葵生日前在上?！敖匈u”一對(duì)一網(wǎng)絡(luò)借貸產(chǎn)品。據(jù)了解其小額信貸產(chǎn)品由于起購(gòu)門(mén)檻不高收益尚可，一經(jīng)上線就遭到投資者“秒殺”，“饑渴式”行銷模式大獲成功。

    一位嘗試過(guò)網(wǎng)上理財(cái)?shù)木W(wǎng)友稱，2012年12月初某團(tuán)購(gòu)平臺(tái)推出了一款理財(cái)型保險(xiǎn)產(chǎn)品，1萬(wàn)元起售，預(yù)期年化收益率為5．2％。該產(chǎn)品登陸48小時(shí)內(nèi)吸引4365人購(gòu)買，支付金額達(dá)1．01億元，刷新了中國(guó)網(wǎng)購(gòu)單品銷售紀(jì)錄。

    淘寶網(wǎng)消費(fèi)者事業(yè)部保險(xiǎn)總監(jiān)虞教來(lái)告訴記者：“我們的銷售額以每年10倍的速度在增長(zhǎng)，目前‘試水’淘寶網(wǎng)銷的保險(xiǎn)企業(yè)已有十余家?！?/p>

    網(wǎng)絡(luò)金融開(kāi)辟新型理財(cái)模式

    網(wǎng)絡(luò)不僅成為代銷理財(cái)產(chǎn)品的“天堂”，通過(guò)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)直接借貸的模式也孕育而生。Ｐ2Ｐ（個(gè)人對(duì)個(gè)人）網(wǎng)絡(luò)借貸這一歐美“舶來(lái)品”近年來(lái)在中國(guó)迅速落地開(kāi)花。作為集結(jié)民間資本力量的融資模式，以陸金所、拍拍貸等為代表的Ｐ2Ｐ網(wǎng)絡(luò)信貸公司正借助互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)成為網(wǎng)絡(luò)金融中一股新鮮的力量。

    暢貸網(wǎng)ＣＥＯ施俊介紹，我國(guó)Ｐ2Ｐ網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的交易量已從2011年的60億元增長(zhǎng)到2012年以來(lái)的300億元，一年左右時(shí)間增長(zhǎng)了5倍之多。拍拍貸ＣＥＯ張俊透露，2012年上半年平臺(tái)成交額已突破兩億元。

    安信證券分析師認(rèn)為，這一經(jīng)營(yíng)模式賦予傳統(tǒng)的民間金融以新的生命，給廣大投資者提供了一種新的投資理財(cái)渠道，同時(shí)解決了一部分企業(yè)或個(gè)人小額貸款難的問(wèn)題。

    晨星咨詢分析師廖佳表示，隨著電子商務(wù)的普及，大型網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)在潛在客戶方面擁有先天的優(yōu)勢(shì)。不過(guò)，與銀行、直銷等渠道相比，其服務(wù)的專業(yè)性存在先天的不足。

    而網(wǎng)絡(luò)理財(cái)也在潛移默化中改變著國(guó)人的投資方式：投資者原來(lái)在線下實(shí)體金融機(jī)構(gòu)“被推銷”，如今轉(zhuǎn)為上網(wǎng)主動(dòng)購(gòu)買。反客為主的網(wǎng)絡(luò)理財(cái)模式無(wú)疑給金融業(yè)帶來(lái)機(jī)會(huì)、改變甚至沖擊。

    消費(fèi)者應(yīng)細(xì)讀保單

    雖然網(wǎng)購(gòu)金融產(chǎn)品看上去很美，但業(yè)內(nèi)人士提醒，高收益與高風(fēng)險(xiǎn)并存，商家在線上宣傳中更注重放大收益性，而淡化風(fēng)險(xiǎn)性，很容易產(chǎn)生誤導(dǎo)。

    復(fù)旦大學(xué)保險(xiǎn)系常務(wù)副主任陳冬梅提醒消費(fèi)者，在網(wǎng)上購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品時(shí)要看清楚合同條款和注意事項(xiàng)，人機(jī)對(duì)話不同于面對(duì)面銷售，缺少了銷售員的提醒，消費(fèi)者需自己“長(zhǎng)個(gè)心眼”，看清保單內(nèi)容。

    而相關(guān)法律法規(guī)尚不完善，也使得處于金融政策邊緣地帶的網(wǎng)絡(luò)借貸存在監(jiān)管空白。全國(guó)人大財(cái)經(jīng)委員會(huì)副主任委員吳曉靈在公開(kāi)場(chǎng)合呼吁，對(duì)于目前流行的網(wǎng)絡(luò)“人人貸”模式，應(yīng)當(dāng)謹(jǐn)慎探索，謹(jǐn)防變成非法集資。

    近日傳出網(wǎng)貸平臺(tái)優(yōu)易網(wǎng)“跑路”的消息，再一次警醒投資者不要單純被高額回報(bào)所欺騙。

    銀率網(wǎng)分析師閆博鍇建議，在網(wǎng)貸平臺(tái)投資時(shí)盡量選擇短期，最好別超過(guò)一年；選擇的貸款利率要合理，過(guò)高的利率回報(bào)意味著更高的風(fēng)險(xiǎn)；同時(shí)，每次投資金額不宜過(guò)大，每筆最好控制在1萬(wàn)元以內(nèi)；在選擇Ｐ2Ｐ貸款平臺(tái)時(shí)應(yīng)盡量考慮有大金融機(jī)構(gòu)背景的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，最好有第三方金融渠道進(jìn)行監(jiān)管。

    在浙江大學(xué)光華法學(xué)院教授李有星看來(lái)，Ｐ2Ｐ網(wǎng)絡(luò)借貸等非公眾性金融只要不涉及公眾性，并接受監(jiān)管部門(mén)程序性的管理，設(shè)定一些準(zhǔn)入機(jī)制、登記手續(xù)等，經(jīng)過(guò)合理規(guī)范就能夠順利發(fā)展下去。他指出，對(duì)于一些新興的金融模式，監(jiān)管部門(mén)及時(shí)到位才能使消費(fèi)者的投資利益得到切實(shí)保障。